ETC Group im Test: Angebot und Gebühren der Krypto-ETPs

Heutzutage gibt es viele verschiedene Wege, um in Kryptowährungen zu investieren. Während Krypto-ETFs in Europa nicht zugelassen sind, gibt es alternative Krypto-ETPs. Einer der größten Anbieter für Krypto-ETPs ist die ETC Group.

In diesem Artikel erklären wir Dir, was die ETC Group ist, welche Produkte sie anbietet und welche Kosten bei einem ETP der ETC Group auf Dich zukommen.

Was ist die ETC Group?

Die ETC Group ist ein Herausgeber von zertifizierten Wertpapieren und hat sich hierbei auf verschiedene Krypto-ETPs spezialisiert. Sie ist die erste in Deutschland ansässige Emittentin mit erstem von der BaFin abgesegneten Wertpapierprospekt.

ETPs sind Exchange Traded Products, die bekanntesten dieser Produkte sind ETFs (Exchange Traded Fonds). Allerdings sind reine Krypto-ETFs in Europa nicht zugelassen.

Die ETC Group bringt Kryptowährungen an die Deutsche Börse. Wer echte Kryptowährungen kaufen will, muss diese in der Regel auf einer Krypto-Börse oder einem Broker kaufen. Anschließend muss sich der Nutzer um die komplizierte Verwahrung kümmern, um die eigenen Coins auch sicher zu lagern.

Ein Krypto-ETP kombiniert die Vorteile der traditionellen Börse mit den steuerlichen Vorteilen von Kryptowährungen. Denn die Kryptowährungen, die über einen ETC der ETC Group gehandelt werden, sind zu 100 Prozent physisch hinterlegt und können bei Bedarf sogar physisch ausgeliefert werden. Das bedeutet, dass Du Deine Kryptowährungen auszahlen kannst, wenn Du willst.

Der Sitz der Emittenten ist in Frankfurt am Main, wobei sich der Hauptsitz der ETC Group in London befindet. Aktuell verwahrt die ETC Group ein Vermögen in Höhe von rund 380 Millionen US-Dollar (Stand: 5. Oktober 2022).

Was bietet die ETC Group an?

Wie es der Name ETC Group bereits vermuten lässt, bietet die ETC Group Krypto-ETPs an. Dabei setzt sie den Fokus vor allem auf Krypto-ETCs.

Zum aktuellen Zeitpunkt bietet die ETC Group 14 Krypto-ETPs an.

Darüber hinaus hat die ETC Group für Investoren, die auf ETFs vertrauen, zwei ETFs auf den Markt gebracht, die sich auf Unternehmen konzentrieren, die in den Krypto- bzw. Metaverse-Sektor involviert sind.

Mittlerweile sind die ETPs der ETC Group sogar sparplanfähig. Das bedeutet, dass Du regelmäßig bereits mit einem kleinen Betrag in die Produkte der ETC Group investieren kannst. Das geht zum Beispiel über die comdirect.

Die zuständige Aufsichtsbehörde des Wertpapierprospekts ist die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin).

Wie hoch sind die Gebühren für die Produkte der ETC Group?

Wenn Du in Krypto-ETPs der ETC Group investierst, kommen Kosten in Form einer jährlichen Haltegebühr auf Dich zu.

Die Gebühr schmälert zwar Deine Rendite, ist letztlich aber notwendig, damit eine Instanz ein solches Produkt anbieten kann. Bei Anbetracht der hohen Chancen, die Kryptowährungen durch potenziell hohe Renditen bieten, halten sich die Gebühren dennoch im Rahmen.

Bei einer Krypto-Börse zahlst Du zwar keine Gebühren für das Verwahren der Kryptowährungen, allerdings können beispielsweise beim Kauf über die Kreditkarte Gebühren von rund 4 Prozent auf Dich zukommen. Zusätzlich musst Du Deine Coins an Deine Wallet übertragen und Transaktionsgebühren zahlen.

Steuerliche Behandlung von Produkten der ETC Group

Gewinne aus dem Handel mit Kryptowährungen werden mit dem persönlichen Einkommenssteuersatz versteuert.

Bei Krypto-ETPs war dies zunächst anders. Da es sich um ein Wertpapier mit deutscher ISIN und WKN (Wertpapierkennnummer) handelt, hatte hier die Kapitalertragssteuer von 25 Prozent zzgl. Solidaritätszuschlag und ggf. Kirchensteuer gegriffen.

Durch das BMF-Schreiben, das unter anderem auch die Besteuerung von Staking regelt, hat sich das geändert.

Es gibt jetzt nämlich Krypto-ETPs, die steuerlich wie echte Kryptowährungen behandelt werden. Damit kannst Du auch mit den Produkten der ETC Group handeln und musst nach einer einjährigen Haltefrist keine Steuern zahlen. Ganz nach dem Vorbild von GOLD-ETCs ist es nun auch bei Krypto-ETCs möglich, die Krypto Steuern zu umgehen und dabei die Sicherheiten eines Wertrapiers zu genießen.

Für die Besteuerung wie echte Kryptowährungen hatte sich die ETC Group schon früh eingesetzt. Das lohnt sich vor allem für alle Anleger, die einen langen Anlagehorizont haben oder für Investoren, die einen Einkommenssteuersatz von unter 25 Prozent haben. So können Investoren bis zu 20 Prozent an Steuern sparen.

Wann eignen sich Krypto ETPs der ETC Group?

Besonders vorteilhaft sind Krypto ETPs für diejenigen, die sich (noch) nicht zutrauen, auch die Verwahrung der Coins korrekt zu übernehmen und dabei nicht auf die Sicherheit der Krypto-Börse angewiesen sein wollen.

Gerade konservative Anleger vertrauen beim Investieren Ihrem Broker für Aktien und ETFs. Ein Konto bei einer Krypto-Börse zu eröffnen, die oftmals keinen deutschen Kundenservice anbietet, ist nicht für jeden eine Option, wenngleich es vermehrt Anbieter mit deutschsprachigem Kundenservice und Interface gibt.

Wer also von den steuerlichen Vorteilen echter Kryptowährungen profitieren will, ohne sich um die Verwahrung kümmern zu müssen, findet in Krypto-ETPs der ETC Group daher eine gute Möglichkeit, um in die Kryptowelt einzusteigen.

Welche Risiken gehen mit Produkten der ETC Group einher?

Zunächst einmal gehst Du mit einer Investition in Krypto-ETPs der ETC Group das gewöhnliche Marktrisiko ein. Kryptowährungen sind sehr volatil.

Zusätzlich gibt es hierbei allerdings das sogenannte Emittentenrisiko. Ein Risiko ist also, dass die ETC Group selbst in Zahlungsschwierigkeiten kommt.

Dieses Emittentenrisiko ist jedoch begrenzt, da ein unabhängiger Träuhänder die Sicherheitsrechte über die hinterlegten Vermögenswerte hält. Das bedeutet, dass bei Insolvenz der ETC Group, die Vermögenswerte von dem Treuhänder an Investoren ausgegeben werden, die ETC Group kann per Prospekt daher nicht
auf das hinterlegte Vermögen zugreifen. Letztlich handelt es sich bei ETCs um Schuldverschreibungen, die an die Wertentwicklung eines Rohstoffes bzw. in diesem Fall einer Kryptowährung gebunden sind.

Letztlich handelt es sich bei ETCs um Schuldverschreibungen, die an die Wertentwicklung eines Rohstoffes bzw. in diesem Fall einer Kryptowährung gebunden sind.

Fazit: Die ETC-Group im Überblick

Wir können also festhalten, dass die ETC Group die Bedeutung von Krypto-ETPs maßgeblich beeinflusst. Als einer der Pioniere in diesem Gebiet schafft die ETC Group einen regulatorischen Rahmen für Krypto-ETPs, die denen von echten Kryptowährungen sehr ähneln.

Die Gebühren für die Krypto-ETPs schmälern zwar die Rendite, allerdings bieten sie in puncto Sicherheit ebenfalls viele Vorteile – vor allem dann, wenn man sich noch nicht bereit fühlt, die Verantwortung über die Verwahrung eigener Coins zu tragen. Die Kosten sind nichtsdestotrotz vergleichsweise günstig, da es sich um börsenübliche Handelsspannen, sogenannte Spreads, handelt.

Dadurch, dass die Kryptowährungen physisch hinterlegt und auch ausgezahlt werden können, bietet sich für Krypto-Anfänger durch die ETC Group eine interessante Möglichkeit an, um mit dem Investieren in Kryptowährungen zu beginnen.