Bitcoin Mining Aktien: Top 10 Unternehmen

💡 Bitcoin Mining Aktien: Das Wichtigste in Kürze

• Was sind Bitcoin Mining Aktien? Bitcoin Mining Aktien sind Wertpapiere von Unternehmen, die sich auf das Mining von Bitcoin spezialisiert haben. Diese Unternehmen betreiben große Rechenzentren.
• Welche Bitcoin Mining Aktien gibt es? Zu den wichtigsten Bitcoin Mining Aktien gehören Riot Platforms, Inc. (RIOT), Marathon Digital Holdings, Inc. (MARA), und Hut 8 Mining Corp. (HUT). Weitere bekannte Unternehmen sind Bitfarms Ltd. (BITF), HIVE Blockchain Technologies Ltd. (HIVE), und Core Scientific (CORZ).
• Welches ist das größte Bitcoin Mining Unternehmen? Riot Platforms, Inc. ist eines der größten Bitcoin Mining Unternehmen, gemessen an der Marktkapitalisierung und den operativen Kapazitäten. Das Unternehmen betreibt bedeutende Mining-Einrichtungen in Texas.
• Wie finanzieren sich Bitcoin Mining Unternehmen? Bitcoin Mining Unternehmen finanzieren sich durch den Verkauf der geschürften Bitcoins. Einige Unternehmen generieren zusätzliche Einnahmen durch weitere Geschäftszweige.
• Wo kann ich Bitcoin Mining Aktien kaufen? Für den Kauf von Bitcoin Mining Aktien empfehlen sich Neobroker. In unserem Vergleich schneidet Finanzen.net Zero als bester Anbieter ab.

Beste Bitcoin Mining Aktien

»Welche Bitcoin Mining Aktien gibt es?« - Die nachfolgende Tabelle verschafft Dir einen Überblick über die wichtigsten Bitcoin Mining Aktien. Die Unternehmen sind nach Marktkapitalisierung gegliedert.

Marathon Digital Holdings, Inc. (MARA)

Marathon Digital Holdings, Inc. ist ein führendes Unternehmen im Bereich Bitcoin Mining und bekannt für seine großangelegten Mining-Operationen und strategischen Investitionen. Das Unternehmen verfolgt eine aggressive Wachstumsstrategie und hat sich zum Ziel gesetzt, einer der größten und effizientesten Bitcoin Miner weltweit zu werden.

• Standort: USA
• Marktkapitalisierung: 5,35 Milliarden USD

Marathon Digital Holdings konzentriert sich auf die Entwicklung und den Einsatz fortschrittlicher Technologien zur Unterstützung und Sicherung des Bitcoin-Ökosystems. Das Unternehmen setzt auf mehrere strategische Ansätze:

• Marathon hat 2024 seine Hashrate-Ziele von ursprünglich 35–37 EH/s auf 50 EH/s erhöht. Dies entspricht einem Wachstum von etwa 100% innerhalb des Jahres 2024. Die Erweiterung der Hashrate erfolgt durch den Kauf und die Installation neuer Miner sowie durch strategische Partnerschaften und Akquisitionen.
• Im Januar 2024 hat Marathon etwa 13.700 neue Bitcoin Miner installiert, wodurch die Betriebskapazität auf 26.7 EH/s gestiegen ist. Insgesamt verfügt das Unternehmen über etwa 212.900 Bitcoin Miner​.
• Marathon setzt auf den Einsatz erneuerbarer Energien und ungenutzter Energiequellen, um die Betriebskosten zu senken und die Umweltbelastung zu minimieren. Dies umfasst auch innovative Projekte wie die Nutzung der durch Bitcoin Mining erzeugten Wärme zur Beheizung von Gemeinden in Finnland.

Marathon hält eine beträchtliche Menge an Bitcoin in seinen Bilanzen, was es dem Unternehmen ermöglicht, auf Marktveränderungen zu reagieren und seine Liquidität zu sichern. Zum Jahresbeginn 2024 hielt das Unternehmen 17.381 Bitcoin, die teilweise verkauft werden, um die Betriebskosten zu decken.

Die Finanzstrategie umfasst auch die Ausgabe von Aktien und andere Kapitalbeschaffungsmaßnahmen, um das Wachstum zu finanzieren. Marathon betont jedoch, dass die aktuellen Wachstumsziele für 2024 vollständig durch die bestehende Liquidität abgedeckt sind und keine zusätzliche Kapitalbeschaffung erforderlich ist​.

Aktuelle Infos gibt es in den Production and Mining Operation Updates.

Riot Platforms, Inc. (RIOT)

Riot Platforms, Inc. ist einer der führenden Bitcoin Mining Betreiber in Nordamerika, bekannt für seine großen Mining-Farmen und strategischen Investitionen in Mining-Hardware. Das Unternehmen betreibt zwei bedeutende Einrichtungen: die Rockdale Facility und die Corsicana Facility, beide in Texas.

• Standort: USA
• Marktkapitalisierung: 2,7 Milliarden USD

Riot nutzt eine einzigartige Energie-Strategie, um während der Sommermonate erhebliche Einsparungen zu erzielen. Diese Strategie umfasst mehrere Ansätze:

• Riot beteiligt sich an Programmen des Electric Reliability Council of Texas (ERCOT), die darauf abzielen, den Energieverbrauch während Spitzenlastzeiten zu reduzieren. Durch diese Teilnahme erhält Riot finanzielle Anreize, die als Energie- und Nachfragereaktionskredite bezeichnet werden.
• Im Mai 2024 generierte Riot etwa 7,3 Millionen USD durch diese Energie- und Nachfragereaktionskredite. Diese Kredite tragen erheblich zur Senkung der Betriebskosten bei und erhöhen die Gesamtrentabilität des Unternehmens.
• Riot setzt auf Immersion Mining-Technologien, bei denen die Mining-Hardware in eine spezielle Flüssigkeit getaucht wird, um die Kühlung zu verbessern und die Effizienz zu steigern.

Die Wahl von Standorten in Texas, wo Energiepreise relativ niedrig sind und erneuerbare Energien leicht verfügbar sind, unterstützt ebenfalls Riots Strategie zur Kostenreduktion und Nachhaltigkeit.

Riot plant, bis Ende 2024 eine selbstgeförderte Hashrate von 31 EH/s zu erreichen und diese bis 2025 auf 41 EH/s zu erhöhen. Die Erweiterung der Corsicana Facility und die fortgesetzte Beschaffung effizienter Miner sind zentrale Bestandteile dieser Wachstumsstrategie​.

Aktuelle Daten kannst Du in den Production and Operations Updates einsehen.

Hut 8 Mining Corp. (HUT)

Hut 8 Mining Corp. ist ein führendes Bitcoin Mining Unternehmen und Betreiber von Energieinfrastruktur mit umfangreichen Aktivitäten in Nordamerika. Das Unternehmen hat sich auf Selbst-Mining, Hosting, Managed Services und traditionelle Rechenzentrumsoperationen spezialisiert.

• Standort: Kanada
• Marktkapitalisierung: 1,67 Milliarden USD

Hut 8 verfolgt eine vielseitige Geschäftsstrategie, die mehrere Schlüsselbereiche umfasst:

• Hut 8 betreibt eine Kombination aus selbstgefördertem Bitcoin Mining und Hosting-Diensten. Das Unternehmen besitzt und verwaltet mehrere Mining-Farmen in Kanada und den USA. Zu den Hauptstandorten gehören Alberta, New York, Nebraska und Texas​
• Hut 8 legt großen Wert auf den Einsatz erneuerbarer Energien und die Nutzung überschüssiger Energiequellen, um die Betriebskosten zu senken und die Umweltbelastung zu minimieren. Das Unternehmen hat kürzlich vier Kraftwerke in Ontario, Kanada, in Partnerschaft mit Macquarie Equipment Finance Ltd. erworben.
• Neben dem Bitcoin Mining generiert Hut 8 Einnahmen aus Managed Services, High Performance Computing (HPC) – Colocation und Cloud-Diensten sowie aus Hosting-Diensten und dem Verkauf von Ausrüstung. Im ersten Quartal 2024 erzielte das Unternehmen Einnahmen in Höhe von 51,7 Millionen USD.

Hut 8 hat einen starken Fokus auf das Management seiner Bitcoin-Bestände und der Liquidität. Zum Ende des ersten Quartals 2024 hielt das Unternehmen 9.102 Bitcoin in seinen Bilanzen, was einem Marktwert von 648,9 Millionen USD entspricht.

Aktuelle Infos findest Du in den First Quarter 2024 Results von Hut 8.

Bitcoin Mining Aktien kaufen

In Deutschland gibt es mehrere Möglichkeiten, Aktien zu kaufen, darunter traditionelle Banken und Neobroker. Unserer Auffassung nach empfehlen sich vor allem Neobroker für den Kauf von Bitcoin Mining Aktien.

Neobroker bieten eine zentrale Plattform für verschiedene Anlageklassen, einschließlich Aktien, Anleihen, ETFs und Kryptowährungen, und ermöglichen somit eine übersichtliche Vermögensverwaltung.

Der beste Neobroker in unserem Vergleich ist Finanzen.net Zero.

Finanzen.net Zero schneidet aus folgenden Gründen als bester Anbieter in unserem Vergleich ab:

• Transparente Gebühren: Die Gebührenstruktur von Finanzen.net Zero ist klar und transparent im Preis-Leistungsverzeichnis dargestellt. Die Gebühren sind zudem kompetitiv, was das Angebot noch attraktiver macht.
• Gebührenfreiheit ab 500€ pro Order: Bei Finanzen.net Zero sind Orders ab einem Betrag von 500€ gebührenfrei. Dies senkt die Handelskosten für größere Transaktionen erheblich und bietet Anlegern Kostenvorteile.
• Benutzerfreundliche Oberfläche: Die Plattform bietet eine benutzerfreundliche Oberfläche, die auf ein einfaches und transparentes Benutzererlebnis ausgelegt ist.

In folgenden Artikeln findest Du weitere ausführliche Informationen:

• Finanzen.net Zero Test
• Neobroker Vergleich

Was sind Bitcoin Mining Aktien?

Bitcoin Mining Aktien sind Wertpapiere von Unternehmen, die sich auf Bitcoin Mining spezialisiert haben. Diese Unternehmen betreiben große Rechenzentren, die komplexe mathematische Probleme lösen, um neue Bitcoin-Blöcke zur Blockchain hinzuzufügen. Investoren können durch den Kauf dieser Aktien indirekt am Bitcoin-Mining-Prozess und dessen potenziellen Erträgen teilhaben.

Die Haupteinnahmequelle dieser Unternehmen ist die Belohnung, die sie für das Hinzufügen neuer Blöcke zur Blockchain erhalten.

Strategien von Bitcoin Mining Unternehmen

Bitcoin Mining Unternehmen verfolgen mehrere Geschäftsstrategien und -modelle, um im wettbewerbsintensiven Markt erfolgreich zu sein. Da der Miner Revenue aufgrund der determinierten Blockbelohnungen für alle Unternehmen gleich ist, drehen sich die meisten Strategien vor allem um eine Reduktion der Betriebskosten.

Auf einige dieser Aspekte werfen wir nun einen detaillierten Blick.

Geschäftsmodell

Bitcoin Mining Unternehmen sind spezialisiert auf das Schürfen (Mining) von Bitcoin, indem sie leistungsstarke Rechenzentren betreiben, die komplexe mathematische Probleme lösen. Hier sind die Hauptkomponenten des Geschäftsmodells:

• Mining-Prozess: Der Prozess basiert auf dem Proof-of-Work-Mechanismus, der erhebliche Rechenleistung und Energie erfordert. Miner konkurrieren darum, diese Probleme zu lösen, wobei derjenige, der es zuerst schafft, die Belohnung erhält.
• Infrastruktur: Bitcoin Mining Unternehmen betreiben große Rechenzentren, auch Mining-Farmen genannt, die aus Tausenden von ASIC-Minern bestehen, die rund um die Uhr arbeiten.
• Energieverbrauch: Der größte Kostenfaktor beim Bitcoin Mining ist der Energieverbrauch. Unternehmen suchen Standorte mit niedrigen Energiekosten, oft in Regionen mit überschüssiger oder erneuerbarer Energie.
• Belohnungen: Einnahmen werden durch die Blockbelohnungen und Transaktionsgebühren generiert, die Miner für das Verifizieren und Hinzufügen von Blöcken zur Blockchain erhalten.

Mehr Informationen findest Du auch in unserem Artikel Bitcoin Stromverbrauch.

Kostenstruktur von Bitcoin Mining Unternehmen

Bitcoin Mining Unternehmen müssen verschiedene Kosten berücksichtigen, um ihre Operationen aufrechtzuerhalten und rentabel zu sein. Hier sind die wichtigsten Kostenkomponenten:

• Energiekosten: Energiekosten sind der größte Posten in der Kostenstruktur von Bitcoin Mining Unternehmen, da Mining-Prozesse extrem energieintensiv sind.
• Hardwarekosten: Die Anschaffung und Wartung der Mining-Hardware stellt eine erhebliche Investition dar.
• Kühlung und Infrastruktur: Effiziente Kühlungssysteme sind notwendig, um die Mining-Hardware vor Überhitzung zu schützen und die Betriebseffizienz zu gewährleisten.
• Mitarbeiterkosten: Kosten für die Beschäftigung von Fachkräften zur Überwachung und Wartung der Mining-Anlagen sowie zur Verwaltung der Betriebsvorgänge.

Strategien zur Kostenreduktion

Die Erträge aus dem Mining-Prozess, insbesondere die Blockbelohnungen und Transaktionsgebühren, sind für alle Miner im Bitcoin-Netzwerk gleich. Deshalb konkurrieren die Unternehmen maßgeblich über die Kosten. Die Unternehmen wenden verschiedene Strategien zur Einsparung von Kosten an.

• Standortwahl: Unternehmen wählen Standorte mit niedrigen Energiekosten, oft in Regionen mit überschüssiger Energie oder erneuerbaren Energiequellen wie Wasserkraft (z.B. in Kanada und Island).
• Energieeffizienz: Einsatz von energieeffizienten Mining-Geräten (ASIC-Miner) und fortschrittlichen Kühltechnologien wie Immersion Mining, um den Energieverbrauch zu senken.
• Skaleneffekte: Große Mining-Farmen können durch den Massenkauf von Mining-Hardware von Preisnachlässen profitieren.
• Fortschrittliche Kühlungstechnologien: Einsatz von Immersion-Kühlung, bei der die Hardware in eine spezielle Flüssigkeit getaucht wird, um die Temperatur effizient zu kontrollieren und die Leistung zu optimieren​.
• Automatisierung: Einsatz von Automatisierungstechnologien zur Reduzierung des Personalbedarfs und zur Effizienzsteigerung.

Risiken für Bitcoin Mining Unternehmen

Bitcoin Mining ist eine ressourcenintensive Tätigkeit, die zahlreiche Risiken und Herausforderungen mit sich bringt. Einige der Herausforderungen beleuchten wir in diesem Abschnitt.

• Rentabilität und Preisabhängigkeit: Die Rentabilität des Bitcoin Minings ist stark vom Bitcoin-Preis abhängig. Wenn der Bitcoin-Kurs hoch ist, können die Miner ihre Betriebskosten leichter decken und Gewinne erzielen. Ein starker Preisverfall kann jedoch dazu führen, dass Mining unrentabel wird, insbesondere für Miner mit hohen Betriebskosten.
• Kostenvolatilität: In Regionen, die stark von fossilen Brennstoffen abhängig sind, können Preisschwankungen bei Öl und Gas die Energiekosten erheblich beeinflussen. Dies kann die Planungssicherheit und Rentabilität der Mining-Operationen beeinträchtigen.
• Regulierung: Regierungen weltweit haben unterschiedliche und sich oft ändernde Haltungen gegenüber Kryptowährungen. Neue Gesetze können Mining-Aktivitäten einschränken oder verbieten, wie es beispielsweise in China der Fall war. Das zwang Miner, ihre Operationen ins Ausland zu verlagern.
• Nachhaltigkeitsdruck: Der hohe Energieverbrauch von Bitcoin Mining steht zunehmend im Fokus von Umweltaktivisten und Regierungen. Es gibt einen wachsenden Druck, nachhaltigere Praktiken zu implementieren. Das führt zu höheren Kosten für die Einhaltung von Umweltstandards.
• Wettbewerbsdruck: Der intensive Wettbewerb im Bitcoin Mining erfordert kontinuierliche Effizienzsteigerungen und Kostensenkungen. Unternehmen, die nicht in der Lage sind, wettbewerbsfähig zu bleiben, können schnell aus dem Markt gedrängt werden.

Weitere Informationen findest Du auch in unserem Artikel Bitcoin Verbot. In unserem Themen-Hub Regulierung behandeln wir Gesetze und Co. ebenfalls im Detail.

Das Bitcoin Halving und Bitcoin Mining Aktien

Nach einem Halving sinkt die Anzahl der neuen Bitcoins, die Miner als Belohnung für das Hinzufügen eines neuen Blocks zur Blockchain erhalten, um 50%. Zum Beispiel wurde die Belohnung im April 2024 von 6,25 BTC auf 3,125 BTC reduziert.

Miner, die ihre Betriebskosten nicht reduzieren können oder nicht in Regionen mit günstigeren Energiekosten umziehen können, könnten unrentabel werden. Dies zwingt ineffizientere Miner möglicherweise dazu, den Betrieb einzustellen.

Da weniger neue Bitcoins pro Block erzeugt werden, steigt der Wettbewerb unter den Minern. Effiziente Miner, die Zugang zu kostengünstiger Energie und fortschrittlicher Hardware haben, können weiterhin profitabel sein, während weniger effiziente Miner möglicherweise aus dem Markt gedrängt werden.

Mehr Informationen zu diesem Thema findest Du im Artikel Bitcoin Halving.

Weitere Einflussfaktoren auf Bitcoin Mining Aktien

Neben dem Halving gibt es weitere Einflussfaktoren auf Bitcoin Mining Unternehmen und deren Aktien.

• Steigende Hashrate: Eine höhere Hashrate erhöht den Wettbewerb unter den Minern, da mehr Rechenleistung um die gleichen Blockbelohnungen konkurriert. Dies kann die Wahrscheinlichkeit, einen Block zu finden, für einzelne Miner verringern.
• Anpassung der Schwierigkeitsgrad: Mit einer steigenden Hashrate erhöht sich auch die Difficulty, was wiederum die Betriebskosten und den Energieverbrauch erhöht. Miner müssen daher effizienter werden, um rentabel zu bleiben.
• Marktbereinigung: Niedrige Preise zwingen ineffiziente Miner, ihre Operationen einzustellen oder zu reduzieren. Dies kann kurzfristig zu einem Rückgang der Hashrate und einer geringeren Difficulty führen, was die verbleibenden Miner entlastet.

Zwischen 2018 und 2019 stieg die Hashrate des Bitcoin-Netzwerks kontinuierlich, obwohl der Bitcoin-Preis während dieser Zeit erheblich schwankte. Die erhöhte Hashrate bedeutete intensiveren Wettbewerb und höhere Betriebskosten für die Miner. Viele kleinere Miner konnten nicht mithalten und mussten ihre Operationen einstellen.

Größere Mining-Unternehmen nutzten ihre Skalenvorteile und ihre effizienteren Technologien, um ihre Marktanteile zu erhöhen. Dies führte zu einer weiteren Zentralisierung der Hashrate im Netzwerk.

Fazit zu Bitcoin Mining Aktien

Bitcoin Mining Aktien bieten Investoren die Möglichkeit, indirekt am lukrativen Prozess des Bitcoin Minings teilzunehmen, ohne die technischen und infrastrukturellen Anforderungen selbst erfüllen zu müssen.

Die führenden Unternehmen in diesem Bereich sind Riot Platforms, Inc., Marathon Digital Holdings, Inc. und Hut 8 Mining Corp. Diese Unternehmen nutzen fortschrittliche Mining-Technologien, erneuerbare Energiequellen und strategische Standortwahl, um ihre Betriebskosten zu minimieren und ihre Rentabilität zu maximieren.

Die Rentabilität und Wettbewerbsfähigkeit dieser Unternehmen hängen stark von mehreren Faktoren ab, darunter die Bitcoin-Preisvolatilität, steigende Mining-Difficulty und Hashrate sowie regulatorische Rahmenbedingungen. Insbesondere das Bitcoin Halving stellt eine erhebliche Herausforderung dar, da es die Blockbelohnungen halbiert und somit die direkten Einnahmen der Miner reduziert.